“十三五”规划机遇分析 智能制造多领域受益

“十三五”规划大风起，投资风口在哪里？

我们整理各大媒体报道，呈上“十二五”期间受惠代表行业资本市场的成绩单，细数“十三五”10大投资亮点，并重点梳理了最受资本关注的“十三五”期间美丽（环保）+智慧（智能制造）的投资机遇。

魏凤春表示，“十二五”规划的制定，其核心思想是中国需要转为靠内需驱动经济增长。而“十三五”是直接将关注的重点从需求从何处来转为效率从何处来，是更加彻底的转向供给的管理。

10月29日晚间，第十八届五中全会发布的公报表明，全会提出，坚持创新发展，必须把创新摆在国家发展全局的核心位置，不断推进理论创新、制度创新、科技创新、文化创新等各方面创新，让创新贯穿党和国家一切工作，让创新在全社会蔚然成风。

对此，博时基金宏观策略部总经理魏凤春博士表示，从十八大尤其是十八届三中全会以来，创新、科技创新的重要性得到了大幅提升。“十二五”规划的制定，其核心思想是中国需要转为靠内需驱动经济增长。而“十三五”是直接将关注的重点从需求从何处来转为效率从何处来，是更加彻底的转向供给的管理。

此外，五中全会提出，坚持协调发展，必须牢牢把握中国特色社会主义事业总体布局，正确处理发展中的重大关系，重点促进城乡区域协调发展，促进经济社会协调发展，促进新型工业化、信息化、城镇化、农业现代化同步发展，在增强国家硬实力的同时注重提升国家软实力，不断增强发展整体性。

魏凤春认为，“十三五”规划将推动“中国制造”加速走向“中国智造”。而资本市场对此五年规划的关注将至少从10月份持续到第二年的“两会”左右。

智能制造成“重头戏”

五中全会强调，将加快建设制造强国。全会指出，构建产业新体系，加快建设制造强国，实施《中国制造2025》，实施工业强基工程，培育一批战略性产业，开展加快发展现代服务业行动。

此外，会议还指出，推进“一带一路”建设，推进同有关国家和地区多领域互利共赢的务实合作，推进国际产能和装备制造合作，打造陆海内外联动、东西双向开放的全面开放新格局。

9月29日，国家制造强国建设战略咨询委员会发布《重点领域技术路线图（2015版）》，包括10大重点领域，23个重点方向，并分别形成了从2015年到2025年的详细技术路线图。

对此，魏凤春称，“形成经济增长新动力，塑造国际竞争新优势，重点在制造业，难点在制造业，出路也在制造业”。《中国制造2025》的主线是新一代信息技术与制造技术融合，而两化融合的主攻方向就是智能制造–发展智能装备智能产品，推进生产过程智能化，全面提升企业研发、生产、管理和服务的智能化水平。

海通证券分析师荀玉根也表示，相比“十二五”，“调结构”、“促创新”被放到了更为靠前的位置，对应的是向服务业经济转型、工业升级、新经济的重要方向。在制造强国战略层层推进下，其预计“十三五”规划中，工业升级路径大概率将按照《中国制造2025》为纲领展开。

荀玉根认为，“从目前推行的政策支持看，新能源汽车和智能网联汽车，智能制造领域的高档数控机床、机器人，当正处政策催化窗口期，其他方向尚需等待政策催化。”

南方基金首席策略分析师杨德龙则称，“高端装备是中国未来的发展方向，因为制造是我们的优势，但现在低端制造已产能过剩，需要提升制造业的附加值。‘工业4.0’、‘中国制造2025’就是未来的方向，也是我们提高制造业水平的长远规划，比如智能机器有可能会成为经济的一个支柱产业。”

互联网+成新经济领航者

此外，五中全会强调，拓展发展新空间，形成沿海沿江沿线经济带为主的纵向横向经济轴带，培育壮大若干重点经济区，实施网络强国战略，实施互联网+行动计划，发展分享经济，实施国家大数据战略。

魏凤春博士称，互联网+作为国内经济转型在技术层的总纲领，如工业化信息化两化融合、农业信息化都可以讲是广义互联网+的子议题，在服务业，互联网+还有同样广大的空间。

荀玉根表示，目前，工信部信息通信行业“十三五”规划编制已全面启动，聚焦信息基础设施建设的互联网十三五规划预计将在年底前成稿。

实际上，今年以来，信息经济相关领域的相关政策已开始不断发力。7月4日，国务院发布了《关于积极推进互联网+行动的指导意见》，提出到2025年，互联网+成为经济社会创新发展的重要驱动力量。

根据阿里研究院披露的《中国信息经济发展趋势与策略选择》（总报告），信息经济新动力将由三个方面构成，即新基础设施（云＋网＋端）、新生产要素（信息（数据））、新分工网络（实时网络协同）。

阿里巴巴集团的课题研究规划还表明，“十三五”信息经济发展将包括四大目标：即基础设施的发展目标，电子商务发展目标、传统产业改造目标，以及制度创新的发展目标。

其中，未来信息经济推进第一阶段的核心在于“增量崛起”，将重点集中三个方向：一是建设信息经济基础设施：宽带、云计算、大数据、物流网络。二是着力发展新兴信息经济：如网络零售及电子商务流通体系、信息消费、电子商务服务业、互联网金融等。三是推动信息经济制度创新。

荀玉根预计，在信息经济建设过程中，基础设施有望先行，对应宽带、云计算、大数据、物联网、智能物流、可穿戴设备、传感器等将率先受益；而随着新兴信息经济的加速发展，电子商务、跨境电商、互联网+（与传统行业的渗透融合，如能源互联网、互联网汽车等）有望持续受益。

汽车工业将主攻绿色制造

中国汽车工业正面临“三面夹击、双向挤压”的严峻形势，规模扩张的粗放发展难以为继，“十三五”期间扩大产能和规模不再是重点，而是要主攻绿色制造以及产品功能低碳化、信息化、智能化，其中新能源汽车是重要方向。

这是9月16日举办的“2015中国国际石油化工大会——绿动未来，化工助力汽车绿色发展论坛”上透露的信息。与会专家认为，这一目标的实现有赖于石化 产品精细化的发展，需加快推进两大产业融合，同时汽车产业还需要在企业内部结构、汽车与第三产业之间的结构调整、汽车与新“闯入者”之间的结构调整等八个 方面有所突破。其中产业布局方面，建议沿着“一带一路”的路线进一步往外延伸。

在2000年到2010年间，中国汽车工业增速一度高达24%左右，到2014年，中国汽车产销量规模连续六年居世界首位，但颓势却已开始显现。中国汽车工业协会判断今年汽车销量可能会负增长。

参与“十三五”规划编制的中国汽车工业协会副秘书长李万里认为，“新一代信息技术与制造业深度融合，正在引发制造业的产业变革，影响生产方式、 产业形态、商业模式和经济增长点。”李万里称，未来中国汽车工业不再把扩大产能和规模作为战略任务，而是面临着担当先导产业、承担社会经济技术创新平台升 级和引领产业结构调整的任务。

高端制造将“弯道超车”

在全球逐步迈入工业4.0的背景下，中国制造在“十三五”时期将进入政策黄金期。申万宏源宏观经济分析师表示，智能制造是工业4.0的核心，大数据、云计算及互联网+是起点，中国开始为制造业弯道超车累积马力。

创新驱动型产业发展驶入快车道，对经济的拉动作用初露端倪：8月，我国高技术制造业生产同比增长10.5%，比7月加快0.9个百分点，高于规模以上工业增加值增速4.4个百分点，成为制造业发展的领跑者。高技术制造业PMI为52.2%，高于制造业总体水平2.5个百分点。1-8月，全国高技术产业投资19569亿元，同比增长16%，比全部投资增速高5.1个百分点。

中国民生银行研究院院长黄剑辉称，从近期经济数据可以看出，要素驱动的传统行业对经济发展的贡献率不断下降，以创新驱动替代要素驱动势在必行。新一轮科技革命和产业变革的特点是企业成为配置创新要素的核心载体，因此，要完善科技创新的市场导向机制，强化企业技术创新主体地位和市场配置资源的作用。